Коэффициент обеспеченности собственными средствами в 2022 году: что это такое простыми словами. Формулы для расчета с комментариями.

Хорошего вам настроения, уважаемые гости проекта 50baksov.ru!

Что такое коэффициент обеспеченности собственными средствами простыми словами: определение и расчет в 2022 году

В анализе производственной и хозяйственной деятельности любого предприятия важную роль играет расчет коэффициентов, влияющих на его финансовую устойчивость, способность быстро реагировать на изменения, происходящие в отрасли, кредитоспособность и ликвидность компании. К этой категории относится и коэффициент обеспеченности собственными средствами.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами раскрывает, достаточно ли у предприятия своих средств, которые необходимы для его финансовой устойчивости. Наличие у хозяйствующего субъекта капитала – это одно из важнейших условий результативной деятельности предприятия.

Он относится к группе коэффициентов, определяющих финансовую устойчивость организации. Собственные средства показывают уровень ликвидности и платежеспособности, а также то, насколько предприятие в состоянии закрыть свои обязательства в данный момент, реализуя оборотные активы.

Обеспеченность собственными оборотными средствами крайне важна для положительного функционирования предприятия. При отсутствии таковых, можно говорить о том, что все оборотные средства сформированы за счет заемного капитала. Это происходит тогда, когда ощущается недостаток собственных источников.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами предположительно должен быть больше одной десятой. При меньшем значении можно сказать, что у хозяйствующего субъекта недостаточно собственных денег для того, чтобы финансировать текущую деятельность. Следует отметить, что значение этого показателя очень жесткое, российским предприятиям очень трудно его достичь

Коэффициент обеспеченности собственными средствами, который рассчитывается следующим образом:

Кс- коэффициент обеспеченности собственными средствами;

Об.соб.- собственные оборотные средства, тыс. руб.

Об.общ.- общая стоимость оборотных средств предприятия, тыс. руб.

2.Коэффициент маневренности собственных оборотных средств, который определяется следующим образом

Км- коэффициент маневренности собственных оборотных средств;

Об.соб.- собственные оборотные средства, тыс. руб.

Ск- собственный капитал, тыс. руб.

3.Коэффициент отношения заемных и собственных средств определяется следующим образом

Кз.с.- коэффициент соотношения собственных и заемных средств;

ОБЗпр.- обязательства предприятия, тыс. руб.

Ск- собственный капитал, тыс. руб.

Актив баланса представлен текущими и внеоборотными активами. Текущие активы — средства, предоставленные для краткосрочного пользования. Эти активы называются оборотными, т.к. находятся в постоянном обороте, изменяя при этом свою форму.

Основным показателем, характеризующим оборотные средства, является коэффициент обеспеченности текущей деятельности собственными оборотными средствами. Он показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных средств организации.

Вычислите наличие собственных оборотных средств (СОС) путем деления суммы собственного капитала (раздел 3 баланса «Капитал и резервы») и стоимостью внеоборотных активов (раздел 1 баланса):

СОС=СК/ВА.

Вычислите коэффициент обеспеченности текущей деятельности собственными оборотными средствами (Коб.сос.) по формуле:

Коб.сос=СОС/Об.С.

Нормативное значение коэффициента СОС должно быть не менее 0,1. Увеличение этого показателя по сравнению с предыдущим периодом свидетельствует о дальнейшем развитии деятельности предприятия.

Вычислите коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами (Коб.мз) по формуле:

Коб.мз.=СОС/МЗ.

Данный коэффициент показывает, в какой степени материальные запасы покрыты собственными источниками и его рекомендуемое значение не менее 0,5.

Вычислите коэффициент маневренности собственного капитала (Км.ск) по формуле:

Км.ск=СОС/СК.

Данный коэффициент показывает, какая часть собственного капитала используется для текущей деятельности, т.е. вложена в оборотные средства. Высокое значение данного показателя положительно характеризует финансовое состояние предприятия. Рекомендуемые критерии 0,5-0,6. Коэффициент маневренности может иметь и отрицательное значение, если весь собственный капитал вложен в основные фонды.

Вычислите коэффициент маневренности собственных оборотных средств (Км.сос). Данный коэффициент характеризует ту часть собственных оборотных средств, которая находится в форме денежных средств, имеющих абсолютную ликвидность.

Км.сос.=ДС/СОС.

Рост данного показателя рассматривается как положительная тенденция. Значение показателя устанавливается организацией самостоятельно и зависит от того, насколько высока ежедневная потребность у него в свободных денежных средствах.

Обратите внимание

Состояние оборотных средств предприятия характеризуют несколько показателей: коэффициент обеспеченности текущей деятельности собственными оборотными средствами (Коб.сос.), коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными оборотными средствами (Коб.мз), коэффициент маневренности собственного капитала (Км.ск), коэффициент маневренности собственных оборотных средств (Км.сос).

Недостаток собственных оборотных средств (СОС) — характерная черта многих российских предприятий. Эти предприятия имеют, как правило, неудовлетворительную структуру баланса, неустойчивое финансовое состояние. Наличие собственного оборотного капитала (собственных оборотных средств) является одним из важных показателей финансовой устойчивости организации.

Отсутствие собственного оборотного капитала свидетельствует о том, что все оборотные средства организации и, возможно, часть внеоборотных активов (при отрицательном значении собственных оборотных средств) сформированы за счет заемных источников.

Улучшение финансового положения предприятия невозможно без эффективного управления оборотным капиталом, основанного на выявлении наиболее существенных факторов и реализации мер по повышению обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами.

Что он обозначает, как исчисляется и как воздействуют его изменения на финансовую жизнь компании

Коэффициент обеспеченности собственными средствами: определение В производстве каждого предприятия обязательно участвуют собственные оборотные средства, т. е. капитал, являющийся собственностью компании. Наличие их в достаточном объеме – одно из основных условий финансовой свободы и устойчивости компании в отрасли.

И, наоборот, отсутствие такого капитала – свидетельство того, что оборотные активы предприятия (а иногда и часть производственных основных фондов) сформированы за счет заемных средств и, если кредитор (банк) вдруг захочет их отозвать, организацию ждет финансовый крах, если не принять своевременные меры.

Факторы, которые определяют то, наколько хозяйствующий субъект обеспечен собственными средствами, выявляются в результате корреляционно-регрессивных анализов. Вследствие чего самые взаимосвязанные с рассматриваемым коэффициентом следующие:

1. — текущей ликвидности;
2. — рентабельности продаж;
3. — оборачиваемости запасов;
4. — производительности труда.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, наряду с этими показателями, помогает составить общую финансовую картину организации. А это самая важная характеристика деятельности предприятия.

Так, определяется конкурентоспособность хозяйствующего субъекта, его потенциальные возможности, а также оценивается степень гарантированности экономических интересов самой фирмы и ее партнеров. Если предприятие устойчиво в финансовом плане, то среди организаций такого же профиля оно способно привлекать больше инвестиций, получать кредиты, выбирать поставщиков и подбирать квалифицированных специалистов.

Как правильно рассчитать СОС?

Наличие собственных оборотных средств – залог успешной работы предприятия. Показатель используется для оценки реального объема ресурсов организации, говорит, есть ли свободные деньги. Это величина абсолютная и выражается в денежном эквиваленте. Для расчета удобнее всего обратиться к данным баланса.

Этот показатель, характеризующий наличие и достаточность собственных средств, определяет отношение доли этих активов в общем объеме оборотных средств компании. По окончании каждого отчетного периода для анализа ситуации рассчитывают коэффициент обеспеченности собственными средствами.

Собственные оборотные средства находят несколькими способами. Это всегда величина абсолютная и выражается только в денежном эквиваленте, в отличие от разнообразных производных от нее коэффициентов.

1 формула:

СОС = АО — О_К, где:

• АО – оборотные активы;
• О_К – краткосрочные обязательства.

Оборотные активы – это оборотные фонды и фонды обращения. К ним относятся сырье, материалы, топливо, готовая продукция, дебиторская задолженность. Показатель выражается в деньгах.

По балансу значение СОС находят следующим образом:

СОС = (К_С + О_Д) — А_В, где:

• К_С – собственный капитал;
• О_Д – долгосрочные обязательства;
• А_В – внеоборотные активы.

Норматив

Нормальное значение, установленное для коэффициента на законодательном уровне, составляет > 0,1, т. е. 10% от общего объема активов компании и считается одним из критериев оценки неблагополучной структуры баланса вкупе с другими расчетными показателями. 10% — это минимальное, уже критическое значение, допустимое для размера собственных средств в имуществе организации.

Он показывает наличие или возникновение проблем – критический уровень достаточности собственных средств, низкую платежеспособность и общую дестабилизацию предприятия.

Стоимость оборотных средств может принимать как положительное, так и отрицательное значение. Нормальным считается показатель СОС выше нуля. Более конкретные цифры зависят от сферы деятельности компании, ее величины и особенностей бизнеса. В одних случаях будет достаточно небольшого превышения, в других – собственные оборотные средства должны быть выше определенной планки.

Отрицательное значение собственных оборотных средств (недостаток) негативно сказывается на устойчивом положении компании в целом.

В большинстве случаев это приводит к проблемам с платежеспособностью. Однако в некоторых сферах величина оборотных средств может быть ниже нуля, и это будет нормальной ситуацией.

Отрицательное значение СОС могут позволить себе компании с очень быстрым операционным циклом. Показательный пример – сети быстрого питания, которые способны запасы превращать в деньги в рекордно короткие сроки.

Важно! При возникновении излишка целесообразно его хранить на расчетных счетах, а не держать в запасах или оплачивать за счет оборотных средств дополнительные расходы. В дальнейшем эти деньги можно будет использовать для финансирования боле высоких целей (например, расширение производства).

Значение и выводы по итогам вычислений

Коэффициент обеспеченности собственными средствами оценивает состояние организации в плане ее платежеспособности.

Если значение коэффициента по окончании отчетного периода ниже 0,1, то структура баланса компании неудовлетворительна, а ее состояние – близко к критическому. В таком случае компании требуется серьезный пересмотр принятой стратегии, срочная разработка неотложных мер по увеличению финансовой стабильности, выявление негативных факторов, повлиявших на состояние организации.

Иногда необходимы радикальные меры, к примеру, смена руководства или профиля производства, ввод внешнего управления (если компания – филиал вышестоящей организации) и др. Словом, расчет коэффициента влечет за собой углубленный анализ фактического состояния финансов предприятия, ее платежеспособности и действенные мероприятия по улучшению ситуации.

Пример № 1

Вычислим коэффициент обеспеченности собственными средствами по балансу, используя следующие данные: Внеоборотные активы (1-й раздел баланса – стр. 1100) – 104 600 тыс. руб. Оборотные фонды (2-й раздел баланса – стр. 1200) – 46 650 тыс. руб. Капитал/резервы (3-й раздел баланса – стр. 1300) – 129 950 тыс. руб. К сос = (129 950 – 104 600) / 46 650 = 0,54

На основе полученного результата вычислений, можно сделать такие выводы:

• значение коэффициента в 5 раз выше установленного норматива (0,54 — 0,1 = 0,44);
• коэффициент обеспеченности собственными средствами 0,54 свидетельствует о том, что в составе активов организации собственный капитал составляет 54 %, т. е. превышает половину стоимости имущества в компании;
• подобное обеспечение собственными средствами характерно для достаточной финансовой стабильности компании.

Пример № 2

Вычислим коэффициент обеспеченности активов собственными средствами на основании других данных. Внеоборотные активы (1-й раздел БО-1 – стр. 1100) – 98 600 тыс. руб. Оборотные фонды (2-й раздел БО-1 – стр. 1200) – 15 800 тыс. руб. Капитал/резервы (3-й раздел БО-1 – стр. 1300) – 100 000 тыс. руб. К сос = ( 100 00 – 98 600) / 15 800 = 0,09

Проанализировав полученное значение, экономист компании ставит в известность руководство и предоставляет соответствующие выводы:

• значение коэффициента ниже критической отметки на 0,01 (0,09 — ,01 = — 0,01);
• коэффициент обеспеченности запасов собственными средствами 0,09 показывает ничтожно малый размер собственного капитала в составе активов организации – 9 %;
• подобное обеспечение собственными средствами говорит о критической ситуации в компании – неудовлетворительной структуре баланса, финансовой нестабильности, неплатежеспособность перед партнерами и кредиторами.

Анализ СОС

Сам по себе показатель собственных оборотных средств не несет в себе никакой информации. Анализировать его необходимо параллельно с запасами как наименее ликвидными активами и другими источниками финансирования (величиной кредитов и т.д.). Тут важно соотношение и его изменение в динамике.

Цели анализа СОС для руководителя фирмы:

• выявить стоимость основных оборотных средств организации;
• определить сумму излишка или дефицита СОС;
• выявить возможную угрозу платежеспособности;
• установить, как изменилась ситуация в динамике.

Понять, достаточно ли СОС предприятию, можно с помощью коэффициента обеспеченности собственными оборотными средствами. Этот показатель используется для определения несостоятельности (банкротства) предприятия.

Наличие собственных оборотных средств – обязательное условие устойчивого финансово-экономического положения предприятия. Из этого источника производится финансирование материально-технической базы, пополнение запасов, приобретение патентов и других ресурсов. При отсутствии этого источника в ход идут заемные активы: краткосрочные и долгосрочные кредиты, займы, ссуды.

Для успешного ведения деятельности важно, чтобы величина СОС была положительной, то есть образовывался излишек, однако компании с высокой скоростью оборота могут позволить себе успешно работать с отрицательной величиной СОС (быстрое питание, некоторые виды услуг).

Динамика СИОС

Собственные источники оборотных средств должны рассматриваться в динамике. Это дает возможность выявить негативные тенденции еще на ранней стадии их развития. Для этого берутся данные за несколько периодов, предшествующих отчетному.

Для примера можно рассмотреть рассчитанные выше показатели. Для их сравнения производится такой расчет: 0,4/0,44 = 0,90 Это говорит о снижении показателя в динамике на 10%. Это негативная тенденция, которая свидетельствует об увеличении большими темпами платного капитала, чем собственного. Инвестиционный рейтинг компании при этом падает. Ей необходимо либо увеличить количество собственного капитала, либо уменьшить кредиторскую задолженность.

Это повысит финансовую устойчивость и ликвидность предприятия. Ознакомившись с таким понятием, как собственные оборотные средства возможно сказать, что это очень важный для оценки деятельности организации показатель. На его основе делают выводы о финансовой стабильности и ликвидности компании.

Коэффициент обеспеченности оборота собственными финансовыми источниками регламентируется законодательно и не должен быть меньше установленного нормативного значения. Оценку показателя необходимо также выполнять в динамике. Это раскрывает существующую ситуацию подробнее.

Полезный совет

Показатели необходимо рассчитывать на начало и конец года для выявления изменений положительных или отрицательных для организации.